Vous songez à investir dans des fonds négociés en bourse (FNB)? Lisez d’abord l’aperçu du FNB!

Avant d’investir, prenez le temps de lire l’aperçu du FNB pour vous informer au sujet du FNB qui vous intéresse.

À compter du 10 décembre 2018, votre courtier devra vous transmettre l’aperçu du FNB au plus tard à minuit le deuxième jour ouvrable suivant la souscription ou l’acquisition de titres du FNB. Vous pouvez par ailleurs le consulter sur le site Web de l’entreprise offrant le fonds, ou simplement en demander un exemplaire à votre courtier.

Qu’est-ce que l’aperçu du FNB?


L’aperçu du FNB est un document de deux pages qui présente les renseignements essentiels au sujet d’un FNB dans un langage simple et accessible et dans un format facile à comparer. Il est conçu de façon à vous aider à prendre une décision éclairée relativement à votre investissement en présentant de l’information sur les placements du fonds, son niveau de risque, son rendement passé et les coûts associés à la possession de ses titres.

L’aperçu du FNB vous donne l’occasion d’échanger avec votre conseiller en placement inscrit au sujet de vos investissements. Il pourrait s’agir de voir si un FNB en particulier s’intégrerait à votre portefeuille ou de comparer certaines de ses caractéristiques, comme les frais qui y sont associés, à celles d’autres FNB.

Quelle information trouve-t-on dans l’aperçu du FNB?


Voici certaines rubriques de l’aperçu du FNB auxquelles vous devriez prêter attention :

Bref aperçu:

Cette rubrique indique la date de création et la valeur du FNB, de même que son ratio des frais de gestion, ou RFG. Ce ratio est une combinaison des frais de gestion et des frais d’exploitation du FNB.

Information sur les opérations: Cette rubrique indique la bourse à la cote de laquelle les titres du fonds sont négociés, le symbole boursier utilisé pour les identifier et la monnaie dans laquelle ils sont négociés.

Information sur les opérations:

Cette rubrique indique la bourse à la cote de laquelle les titres du fonds sont négociés, le symbole boursier utilisé pour les identifier et la monnaie dans laquelle ils sont négociés.

Information sur l’établissement du prix:

Cette rubrique donne quelques renseignements sur le prix des titres du FNB qui pourraient servir à connaître le coût rattaché à la possession de titres du FNB, comparativement à d’autres fonds semblables.

Dans quoi le FNB investit-il? 

Cette rubrique donne un aperçu de la taille et de la répartition des placements du fonds. Elle peut aussi indiquer l’indice particulier que le FNB tente de reproduire. Vous pourrez rapidement voir les dix principaux placements du fonds ainsi que leur répartition. Cette information vous donne un aperçu de la diversification des placements du fonds et de son exposition au risque de placement. Selon le type de fonds, la ventilation peut être présentée par secteur, par catégorie d’actifs, par emplacement géographique ou de toute autre façon.

Distributions:

Si le FNB réalise un profit, il peut verser aux investisseurs des paiements appelés « distributions ». L’aperçu du FNB vous indique la fréquence de versement des distributions. Discutez avec votre conseiller de la façon dont vous devez traiter les distributions qui vous sont versées (y compris les intérêts, les dividendes ou les gains en capital).

Quels sont les risques associés à ce FNB? et Quel a été le rendement du FNB? 

Tous les placements comportent un certain niveau de risque. Il est important de comprendre les risques et les circonstances qui pourraient diminuer le rendement du FNB afin de choisir celui qui vous convient le mieux. Une comparaison du rendement du FNB à celui d’autres fonds semblables peut aussi se révéler utile.

Négociation des parts de FNB : 

Cette rubrique explique la façon dont les titres de FNB sont négociés et présente de l’information sur l’établissement du prix, sur les ordres et sur le moment de l’opération. Les FNB ont deux types de prix : le cours du marché et la valeur liquidative. Les titres de FNB sont achetés et vendus en bourse au cours du marché, lequel peut varier tout au long du jour de bourse. Des facteurs comme l’offre, la demande et les variations de valeur des placements du FNB peuvent changer le cours du marché. La valeur liquidative est calculée après la fermeture de chaque jour de bourse et correspond à la valeur des placements d’un FNB à ce moment précis.

D’autres expressions importantes dont vous devriez discuter avec votre conseiller sont expliquées dans cette rubrique, notamment l’écart acheteur-vendeur, qui correspond à l’écart entre le cours qu’un acheteur accepte de payer pour des titres du FNB et celui auquel le vendeur accepte de les vendre.

À qui le FNB est-il destiné? 

Cette rubrique présente les types d’investisseurs à qui le FNB peut convenir. Vous et votre conseiller devriez évaluer les placements du fonds, son rendement et les risques qui y sont associés afin de déterminer s’il vous convient.

Combien cela coûte-t-il? 

Cette rubrique présente une ventilation détaillée des frais que vous pourriez devoir payer pour acheter, posséder et vendre des titres du FNB. Ils incluent les frais de gestion et les frais d’exploitation. Ils sont payés par le fonds et sont exprimés sous forme de pourcentage annuel de la valeur totale du fonds.

Vous ne payez pas ces frais directement. Ils ont cependant des conséquences pour vous, car ils réduisent le rendement du fonds. Pour choisir le fonds qui vous convient le mieux, vous devriez comparer les coûts qui y sont associés à ceux d’autres fonds semblables.